เทคนิค Trading กลยุทธ์ และ ผลตอบแทนจาก การคาดการณ์ Nyse

กลยุทธ์การซื้อขายทางเทคนิคและการคาดการณ์ผลตอบแทน: NYSE Ki-Yeol Kwon และ Richard Kish บทคัดย่อ: การศึกษาครั้งนี้ประกอบด้วยการวิเคราะห์เชิงประจักษ์เกี่ยวกับกฎการซื้อขายทางเทคนิค (ค่าเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักของการเคลื่อนไหวของราคาเฉลี่ยโมเมนตัมและปริมาณการซื้อขาย) โดยใช้ดัชนีค่าถ่วงน้ำหนักของ NYSE มากกว่า ระยะเวลา 2505-2539 รวมทั้งสามช่วงเวลา วิธีการใช้แบบทดสอบ t-test และวิธีการบูตที่เหลือโดยใช้การเดินแบบสุ่ม, GARCH-M และ GARCH-M กับตัวแปรเครื่องมือบางตัว ผลการวิจัยแสดงให้เห็นว่ากฎการซื้อขายทางเทคนิคเพิ่มมูลค่าในการหาโอกาสในการทำกำไรจากกลยุทธ์การระงับการซื้อ เมื่อมีการใช้กฎการซื้อขายกับตัวอย่างย่อยต่างๆผลลัพธ์จะลดลงในช่วงย่อยปี 2528-2539 นี่อาจหมายความว่าตลาดกำลังได้รับข้อมูลที่มีประสิทธิภาพในช่วงหลายปีที่ผ่านมาเนื่องจากการปรับปรุงเทคโนโลยี รายการที่เกี่ยวข้อง: รายการนี้อาจมีอยู่ในที่อื่น ๆ ใน EconPapers: ค้นหารายการที่มีชื่อเดียวกัน การอ้างอิงการอ้างอิง: BibTeX RIS (EndNote, ProCite, RefMan) HTMLText เศรษฐศาสตร์ประยุกต์ประยุกต์ใช้ในปัจจุบันได้รับการแก้ไขโดย Anita Phillips บทความอื่น ๆ ในเศรษฐศาสตร์ประยุกต์ทางการเงินจากวารสาร Taylor Francis Journal ที่จัดทำโดย Michael McNulty () ไซต์นี้เป็นส่วนหนึ่งของ RePEc และข้อมูลทั้งหมดที่แสดงที่นี่เป็นส่วนหนึ่งของชุดข้อมูล RePEc งานของคุณหายไปจาก RePEc ต่อไปนี้เป็นวิธีการบริจาค คำถามหรือปัญหาตรวจสอบคำถามที่พบบ่อยของ EconPapers FAQ หรือส่งจดหมายไปที่การติดต่อคุณต้องลงชื่อเข้าใช้เพื่อดูข้อมูลอ้างอิง โปรดลงชื่อเข้าใช้ด้วยชื่อผู้ใช้และรหัสผ่านด้านล่างหรือกลับไปที่หน้าแรกและลองอีกครั้ง หากคุณไม่มีชื่อผู้ใช้และรหัสผ่านคุณจะต้องลงทะเบียน การลงทะเบียนเป็นเรื่องง่ายและไม่เสียค่าใช้จ่ายและช่วยให้คุณสามารถใช้ประโยชน์จากคุณลักษณะ Ingenta Connect ต่อไปนี้: การค้นหาที่บันทึกไว้รายการโปรดการแจ้งเตือนรุ่นใหม่การสมัครสมาชิกส่วนตัวลงทะเบียนเดี๋ยวนี้แชร์คีย์การเข้าถึงเนื้อหาเนื้อหาฟรีบางส่วนเนื้อหาฟรีเนื้อหาใหม่เปิดเนื้อหาการเข้าถึง เนื้อหาเนื้อหาบางส่วนเนื้อหาที่สมัครเป็นสมาชิกทดลองใช้ฟรีค้นหาโดยสำนักพิมพ์ค้นหาโดยชื่อเรื่อง Browse by Publisher ค้นหาขั้นสูงเกี่ยวกับเรานักวิจัยบรรณารักษ์สำนักพิมพ์ชื่อใหม่แนะนำช่วยเหลือติดต่อเราเว็บไซต์ copy 2017 Ingenta. ลิขสิทธิ์บทความยังคงอยู่กับผู้เผยแพร่สังคมหรือผู้แต่งตามที่ระบุไว้ในบทความ นโยบายคุกกี้เว็บไซต์ Ingenta Connect ใช้คุกกี้เพื่อติดตามข้อมูลที่คุณใส่ไว้ฉันมีความสุขกับเรื่องนี้เรียนรู้เพิ่มเติมการศึกษาเปรียบเทียบกลยุทธ์การซื้อขายทางเทคนิคและการคาดการณ์ผลตอบแทน: การขยายตัวของ Brock, Lakonishok และ LeBaron ( 1992) โดยใช้ดัชนี NYSE และ NASDAQ การศึกษาครั้งนี้เป็นการขยายผลการวิเคราะห์เชิงประจักษ์ของ Brock et al. rsquos (1992) เกี่ยวกับกฎการซื้อขายทางเทคนิค (ราคาและโมเมนตัม) โดยรวมปริมาณการซื้อขายที่เคลื่อนไหวโดยเฉลี่ยดัชนีที่กว้างขึ้น (New York Stock Exchange (NYSE) และ National (NASDAQ)) ซึ่งครอบคลุมทั้ง บริษัท ขนาดใหญ่และ บริษัท ขนาดเล็กที่ใช้การถ่วงน้ำหนักของตลาดและมุ่งเน้นไปที่ระยะเวลาที่มีนวัตกรรมที่ยอดเยี่ยมในการซื้อขายและเผยแพร่ข้อมูลสู่ตลาด คล้ายคลึงกับการศึกษาของพวกเขาเราได้สรุปข้อสรุปของเราเกี่ยวกับการวิเคราะห์ที่ไม่ใช่เชิงพาราเมตริก โดยการขยายการวิเคราะห์ t-test ผ่านทางวิธีการบูตที่เหลือโดยใช้การเดินแบบสุ่ม, ความเป็นไปได้ที่มีเงื่อนไขในการกำหนดตัวแปรแบบอัตโนมัติ (GARCH-M) และ GARCH-M ที่มีตัวแปรของเครื่องมือมีการวิพากษ์วิจารณ์การวิเคราะห์ทางเทคนิคก่อนหน้านี้ ผลการวิจัยนี้แสดงให้เห็นถึงดัชนีราคาถัวเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักของ Dow Jones Industrial Average (DJIA) ของ Brock et al. rsquos (1992) โดยแสดงให้เห็นว่ากฎการซื้อขายทางเทคนิคเพิ่มมูลค่าโดยการจับโอกาสในการทำกำไรเมื่อเทียบกับกลยุทธ์การซื้อและถือ . เมื่อการวิเคราะห์กฎการซื้อขายถูกนำไปใช้ในช่วงเวลาต่างๆผลลัพธ์จะแสดงถึงศักยภาพในการทำกำไรที่อ่อนตัวลงตามช่วงเวลา ซึ่งอาจหมายความว่าตลาดมีประสิทธิภาพในการเผยแพร่ข้อมูลให้กับนักลงทุนในวงกว้างมากขึ้น การจัดหมวดหมู่ JEL กลยุทธ์การซื้อขายทางเทคนิคสามารถคาดการณ์ผลตอบแทนได้ดัชนีข้อมูลผู้เขียนที่สอดคล้องกัน โทร 1-610-758-4205 โทรสาร: 1-610-758-6429 สำเนาลิขสิทธิ์ 2002 คณะกรรมการมูลนิธิมหาวิทยาลัยอิลลินอยส์ เผยแพร่โดย Elsevier Inc. สงวนลิขสิทธิ์ คุกกี้ใช้โดยไซต์นี้ สำหรับข้อมูลเพิ่มเติมโปรดไปที่หน้าคุกกี้ Copyright 2017 Elsevier B. V. หรือผู้อนุญาตหรือผู้ให้สิทธิ์ ScienceDirect เป็นเครื่องหมายการค้าจดทะเบียนของ Elsevier BV กลยุทธ์การซื้อขายทางเทคนิคและการคาดการณ์ผลตอบแทน: NYSE การศึกษาครั้งนี้ประกอบด้วยการวิเคราะห์เชิงประจักษ์เกี่ยวกับกฎการซื้อขายทางเทคนิค (ค่าเฉลี่ยถ่วงน้ำหนักของการเคลื่อนไหวของราคาเฉลี่ยโมเมนตัมและปริมาณการซื้อขาย) โดยใช้ดัชนีค่าถ่วงน้ำหนักของ NYSE มากกว่า ระยะเวลา 2505-2539 และสาม subperiods วิธีการที่ใช้รวมถึงวิธีการทดสอบ t-test และวิธีบูตที่เหลือโดยใช้การเดินแบบสุ่ม GARCH-M และ GARCH-M กับตัวแปรเครื่องมือบางตัว ผลการวิจัยแสดงให้เห็นว่ากฎการซื้อขายทางเทคนิคเพิ่มมูลค่าในการหาโอกาสในการทำกำไรจากกลยุทธ์การระงับการซื้อ เมื่อมีการใช้กฎการซื้อขายกับตัวอย่างย่อยต่างๆผลลัพธ์จะลดลงในช่วงย่อยปี 2528-2539 นี่อาจหมายความว่าตลาดกำลังได้รับข้อมูลที่มีประสิทธิภาพในช่วงหลายปีที่ผ่านมาเนื่องจากการปรับปรุงเทคโนโลยี ประเภทเอกสาร: บทความวิจัยวันที่ตีพิมพ์: 1 2002 แบ่งปันเนื้อหาการเข้าถึงคีย์เนื้อหาฟรีเนื้อหาบางส่วนฟรีเนื้อหาใหม่เปิดเนื้อหาการเข้าถึงเนื้อหาบางส่วนที่เปิดอยู่เนื้อหาที่สมัครเป็นสมาชิกเนื้อหาบางส่วนที่สมัครเป็นสมาชิกเนื้อหาทดลองใช้ฟรีเรียกดูตามชื่อเรียกดูตามชื่อเรื่อง Browse by Publisher ค้นหาขั้นสูงเกี่ยวกับเรานักวิจัยบรรณารักษ์สำนักพิมพ์ชื่อใหม่แนะนำช่วยเหลือติดต่อเราเว็บไซต์ copy 201enta Ingenta ลิขสิทธิ์บทความยังคงอยู่กับผู้เผยแพร่สังคมหรือผู้แต่งตามที่ระบุไว้ในบทความ นโยบายคุกกี้เว็บไซต์ Ingenta Connect ใช้คุกกี้เพื่อติดตามข้อมูลที่คุณได้กรอกฉันมีความสุขกับเรื่องนี้ค้นหาข้อมูลเพิ่มเติม